養(yǎng)老FOF業(yè)績(jī)不俗,基金行業(yè)積極布局

自2018年9月，我國(guó)公募養(yǎng)老FOF正式試水，積極探索第三支柱個(gè)人養(yǎng)老金建設(shè)。

Wind數(shù)據(jù)顯示，截至2020年末，參加個(gè)稅遞延型商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)的人數(shù)只有4.88萬人，保費(fèi)總額僅有4億多元。同期，公募養(yǎng)老FOF的持有人戶數(shù)181萬戶，總規(guī)模513億元。目前公募養(yǎng)老FOF已經(jīng)多達(dá)168只（份額合并計(jì)算），管理總規(guī)模達(dá)到1298.5億元，持有人戶數(shù)約為300萬戶。

在投資業(yè)績(jī)方面， Wind數(shù)據(jù)顯示，截止到2022年1月25日，成立滿1年以上的103只養(yǎng)老目標(biāo)FOF平均年化回報(bào)達(dá)到10.4％，特別值得一提的是，幾只成立在2018年的養(yǎng)老目標(biāo)基金，成立三年左右時(shí)間，平均年化回報(bào)更是達(dá)到12.9976％，取得了不錯(cuò)的風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益，可謂取得良好的開局。

而參考2021年ICI統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2020年末，美國(guó)企業(yè)年金（包括DB和BC）總額20.1萬億美元，個(gè)人養(yǎng)老金（IRAs）賬戶總資產(chǎn)的估計(jì)值為12.2萬億美元，占2020年美國(guó)GDP總額21.48萬億美元的57％。相比之下，我國(guó)個(gè)人養(yǎng)老金市場(chǎng)的發(fā)展前景極其廣闊，也引發(fā)行業(yè)積極布局。

目前銀行渠道也在為未來的養(yǎng)老賬戶體系儲(chǔ)備產(chǎn)品，從銀行渠道的角度上看，他們更愿意去布局由自己銀行托管的養(yǎng)老目標(biāo)基金，不少基金公司也在和托管行合作布局新的養(yǎng)老目標(biāo)基金。上述基金公司人士表示。

不過，也有一位基金公司人士表示，投資者對(duì)于投資養(yǎng)老目標(biāo)基金更為看重其長(zhǎng)期歷史業(yè)績(jī)以及業(yè)績(jī)的穩(wěn)定性，相比新發(fā)基金，基金公司應(yīng)該更多考慮如何做好養(yǎng)老目標(biāo)基金的長(zhǎng)期業(yè)績(jī)以及持續(xù)營(yíng)銷。

此外，還有基金公司人士表示，養(yǎng)老FOF想要更好地服務(wù)第三支柱建設(shè)，為更多老百姓提供專業(yè)的養(yǎng)老投資服務(wù)，實(shí)現(xiàn)從1到N的發(fā)展，亟待政策支持。相信隨著稅收遞延養(yǎng)老政策落地與FOF投資理念教育的推廣，未來會(huì)有更多的個(gè)人投資者選擇以養(yǎng)老FOF作為長(zhǎng)期投資和養(yǎng)老規(guī)劃的工具。